「バランス型ファンド」の選び方
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  • 投資の基本とも言われる「コア・サテライト運用」ですが、ポートフォリオを組む際のコアとサテライトの比率の目安を教えてください
  • 一般的な目安は、「コア:サテライト=9:1」です。比率が逆転していたり、サテライト商品のみに投資していたりする個人投資家には、投資対象の見直しを勧めましょう

資産の役割の違いに着目しよう

コア・サテライト運用を基にしたポートフォリオを組むときに、あらためて押さえておきたいのが「コア」と「サテライト」の役割の違いです。

コアとは、市場の変動を受け入れながら長期的な成長を目指す資産のことで、代表的なものに先進国の株式や債券が挙げられます。特徴は市場規模が大きくて流動性が高い、つまり価格の歪みが少なくいつでも適正な価格で売買できることです。

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